Cbn Dinheiro - Mauro Halfeld

Quem não estiver preparado para perder dinheiro deve ter cuidado com ações. O melhor a se fazer é montar uma carteira diversificada, apostando tanto no otimismo quanto no pessimismo.

Com a queda da Selic, taxas de administração podem consumir a maior parte dos ganhos nas aplicações de renda fixa. Veja as alternativas.

Grandes investidores internacionais gostam de tomar dinheiro em países com juros baixos e aplicar em países com juros altos. Como os juros no Brasil estão caindo, os investidores desmontam suas estratégias e levam o dinheiro de volta para casa. Isso aumenta a procura por dólares e desvaloriza o real.

Ganham as ações, os fundos imobiliários, papéis de renda fixa de longo prazo e o ouro. Mas a poupança e os fundos DI perdem o interesse dos investidores.

Papéis de longo prazo do Tesouro Direto tiveram uma grande valorização nos últimos três anos. Seria mais prudente aplicar em Tesouro IPCA 2024 e esperar a próxima crise para aumentar o prazo da aplicação.

Para trocar de carro, melhor juntar o dinheiro em Tesouro Selic para comprar à vista. Para dar entrada em financiamento imobiliário, Tesouro IPCA 2024 seria o papel mais adequado.

Primeiro objetivo dos beneficiários deve ser pagar dívidas. A seguir, na lista está a ideia de reforçar a reserva de emergências e só depois pensar em aplicações de longo prazo. Deve-se evitar gastar o dinheiro com consumo porque esse capital será muito importante em momentos de dificuldades.

A primeira é financiar menos e aplicar a diferença entre as prestações dos dois sistemas (antigo menos novo). A outra é, a cada ano, resgatar da aplicação para amortizar um pouco o saldo devedor.

A comparação tem que ser feita entre as taxas de juros.

Este tipo de investimento se valoriza quando a taxa Selic cai. Como ainda há espaço para quedas na Selic, pode, então, haver mais um pouco de valorização nos fundos imobiliários.

Quase sempre vale pagar seus débitos porque os rendimentos das aplicações geralmente são menores do que juros destas dívidas.

Para se ter ideia, existem, atualmente, R$ 23 bilhões esquecidos nas contas. Para sacar, basta levar cédula de identidade a um agência da Caixa ou Banco do Brasil. Saques estão liberados também para herdeiros de cotistas já falecidos.

Montar uma carteira de fundos imobiliários deve trazer vantagens financeiras e muita flexibilidade. No longo prazo fundos imobiliários devem acompanhar a valorização dos imóveis além de ser boa proteção contra a inflação.

Mauro Halfeld avalia que o mercado deve ficar menos pessimista no curto prazo, mas um acordo final pode estar distante.

Tesouro Selic é o investimento mais adequado para reservas de emergências. Para longo prazo, é importante pensar em aplicações mais rentáveis como tesouro IPCA, fundos imobiliários e fundos de ações. E, o mais importante, fazer um controle de gastos no orçamento doméstico.

Depois de pagar as dívidas é importante controlar as despesas para poder comprar uma nova casa própria no futuro.

Alta na Selic, saída de inquilinos e mudanças na tributação são as principais ameaças para fundos imobiliários.

Manter os imóveis próprios e montar uma carteira diversificada com renda fixa, fundos de ações, fundos imobiliários e fundos cambiais deve lhe proporcionar um bom rendimento, com risco moderado.

Tesouro Selic é o mais adequado porque é o mais conservador. Vale também reduzir despesas mensais para sobrar mais dinheiro no fim do mês.

Ouro continua com sinal verde enquanto fundos cambiais teriam um sinal amarelo. Ações e renda fixa de longo prazo ficam com sinal vermelho.